Fiducie de placement immobilier Propriétés de Choix annonce l'émission de 550 millions de dollars de débentures non garanties de premier rang de série S

Fiducie de placement immobilier Propriétés de Choix (« Propriétés de Choix » ou la « Fiducie ») (TSX : CHP.UN) a annoncé aujourd'hui qu'elle a convenu d'émettre, dans le cadre d'un placement privé dans certaines provinces du Canada (le « placement »), un capital global de 550 millions de dollars de débentures non garanties de premier rang de série S de la Fiducie qui porteront intérêt à un taux de 5,400 % par an et viendront à échéance le 1er mars 2033 (les « débentures »).

Placement de débentures

Les débentures sont placées sur une base d'agence par un syndicat d'agents codirigé par Valeurs Mobilières TD, BMO Marchés des capitaux, RBC Marchés des Capitaux, Marchés des Capitaux CIBC et la Banque Scotia. Sous réserve des conditions de clôture habituelles, le placement devrait se clôturer le 1er mars 2023.

La Fiducie a l'intention d'utiliser le produit net du placement (i) pour rembourser à l'échéance son capital global en circulation de 250 millions de dollars de débentures non garanties de premier rang de série G à 3,196 % échéant le 7 mars 2023, (ii) pour rembourser la totalité ou une partie du solde prélevé sur la facilité de crédit de la Fiducie, et (iii) à des fins commerciales générales.

La clôture du placement est conditionnelle à ce que les débentures soient notées au moins « BBB » (élevé) avec une tendance « stable » par DBRS Limited et au moins « BBB » par Standard and Poor's Ratings Services. Les débentures seront de rang égal avec toutes les autres dettes non garanties de la Fiducie qui n'ont pas été subordonnées.

Les débentures placées n'ont pas été enregistrées en vertu du Securities Act of 1933 des États-Unis dans sa version modifiée et ne peuvent être placées ou vendues aux États-Unis sans enregistrement ou dispense applicable des exigences d'enregistrement. Ce communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ou la sollicitation d'une offre d'achat et il n'y aura aucune vente des débentures dans toute juridiction dans laquelle une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale.

À propos de Fiducie de placement immobilier Propriétés de Choix

Propriétés de Choix est une importante fiducie de placement immobilier qui crée de la valeur durable en détenant, en exploitant et en développant des propriétés commerciales et résidentielles de grande qualité.

Nous pensons que la valeur provient de la création d'espaces qui améliorent la façon dont nos locataires et les communautés se réunissent pour vivre, travailler et se connecter. Nous faisons tout notre possible pour comprendre les besoins de nos locataires et gérer nos propriétés selon les plus hauts standards. Nous aspirons à développer des communautés saines et résilientes grâce à notre engagement envers la durabilité sociale, économique et environnementale. Tout ce que nous faisons se base sur un ensemble de valeurs communes orientées vers le soin, la propriété, le respect et l'excellence.

Pour plus d'informations, rendez-vous sur le site Web de Propriétés de Choix sur www.choicereit.ca/fr et le profil de l'émetteur de Propriétés de Choix sur www.sedar.com.

Énoncés prospectifs

Ce communiqué de presse peut contenir des informations prospectives au sens des lois sur les valeurs mobilières applicables, qui reflètent les attentes actuelles de Propriétés de Choix concernant des événements futurs, y compris la clôture prévue du placement, le remboursement prévu des débentures venant à échéance et l'utilisation prévue du produit du placement. Les informations prospectives sont basées sur un certain nombre d'hypothèses et sont assujetties à un certain nombre de risques et d'incertitudes, dont bon nombre échappent au contrôle de Propriétés de Choix, ce qui pourrait faire en sorte que les résultats et événements réels diffèrent sensiblement de ceux qui sont divulgués ou sous-entendus par ces informations prospectives. Ces risques et incertitudes comprennent, sans toutefois s'y limiter, les facteurs abordés dans le rapport annuel 2022 de Propriétés de Choix et dans la notice annuelle actuelle. Propriétés de Choix n'assume aucune obligation de mettre à jour ces informations prospectives, que ce soit à la suite de nouvelles informations, d'événements futurs ou autrement, sauf si la loi applicable l'exige expressément. Toutes les déclarations prospectives contenues dans ce communiqué de presse sont faites à la date des présentes et sont qualifiées par ces mises en garde. Le texte du communiqué issu d'une traduction ne doit d'aucune manière être considéré comme officiel. La seule version du communiqué qui fasse foi est celle du communiqué dans sa langue d'origine. La traduction devra toujours être confrontée au texte source, qui fera jurisprudence.