LES COMPAGNIES LOBLAW LIMITÉE DOIT ÉMETTRE 400 MILLIONS DE DOLLARS DE BILLETS DE PREMIER RANG NON GARANTIS

BRAMPTON, ON, le 28 févr. 2024 /CNW/ - (TSX: L) - Aujourd'hui, Les Compagnies Loblaw Limitée (« Loblaw » ou la « société ») a annoncé qu'elle a accepté d'émettre en placement privé, à des investisseurs qualifiés et accrédités dans chacune des provinces du Canada, un montant global en capital de 400 millions de dollars de billets de premier rang non garantis de la société (les « notes ») qui porteront intérêt au taux annuel de 5,115 % et qui arrivera à échéance le 4 mars 2054 (l'« offre »).

Les billets sont offerts par agence au moyen d'un consortium bancaire dirigé par Valeurs mobilières TD, Marchés des capitaux CIBC, RBC Marchés des capitaux, BMO Marchés des capitaux et Scotia Capitaux. Sous réserve des conditions de clôture habituelles, l'offre devrait se terminer le 4 mars 2024.

Le produit net de l'offre peut être utilisé par la société pour financer partiellement le remboursement de son montant global de capital impayé de 400 millions de dollars de billets non garantis de premier rang à 3,918 % arrivant à échéance le 10 juin 2024 et à des fins générales pour la société.

C'est une condition de clôture de l'offre que les billets soient évalués au moins à « BBB (élevé) » avec une tendance « stable » par DBRS Limited et au moins « BBB » par Standard and Poor's Rating Services. Les billets seront des obligations non garanties de la société et seront classés de façon égale avec toutes les dettes existantes et futures non garanties et subordonnés de la société.

Les billets n'ont pas été enregistrés en vertu de la loi américaine sur les valeurs mobilières de 1933, telle que modifiée, et ne peuvent pas être offerts ou vendus aux États-Unis sans inscription ou une exemption applicable aux exigences d'enregistrement. Le présent communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ni de sollicitation d'une offre d'achat ni une vente des billets dans une juridiction où une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale.

Loblaw est le chef de file canadien dans les domaines de l'alimentation et de la pharmacie et le détaillant le plus important au pays. Loblaw offre aux Canadiens des produits alimentaires, de pharmacie, de santé et de beauté, des vêtements, de la marchandise générale, ainsi que des produits et services financiers et de téléphonie mobile. Loblaw, ses franchisés et ses pharmaciens propriétaires figurent parmi les plus importants employeurs du secteur privé au Canada, comptant plus de 220 000 employés à temps plein et à temps partiel travaillant dans plus de 2 500 magasins détenus par la société, magasins franchisés et établissements détenus par des pharmaciens propriétaires.

La raison d'être de Loblaw, soit Vivre bien, vivre pleinement^MD, met l'accent sur les besoins et le bien-être des consommateurs, qui effectuent un milliard de transactions par année dans ses magasins. Loblaw est en mesure de répondre à ces besoins, voire de dépasser les attentes de la clientèle, de multiples façons, ce qui inclut notamment ses emplacements bien situés; ses quelque 1 100 épiceries, tant de type escompte que de spécialité; ses pharmacies offrant des services complets situées dans près de 1 400 établissements Shoppers Drug Mart^MD et Pharmaprix^MD et près de 500 magasins de Loblaw; ses services financiers offerts par l'entremise des Services financiers le Choix du Président^MD; ses vêtements mode de marque Joe Fresh^MD à prix abordables pour toute la famille; et quatre des marques les plus populaires au Canada, soit Life Brand^MD, sans nom^MD, Délices du Marché^MD et le Choix du Président^MD.

Pour obtenir de plus amples renseignements, visitez le site Web de Loblaw au www.loblaw.ca ainsi que le profil d'émetteur de Loblaw au www.sedar.com.

Ce communiqué de presse peut contenir des renseignements prospectifs au sens des lois sur les valeurs mobilières applicables, qui reflètent les attentes actuelles de Loblaw concernant les événements futurs, y compris la clôture prévue de l'offre et l'utilisation prévue du produit de l'offre. Les énoncés prospectifs sont fondés sur différentes hypothèses et sont assujettis à des risques et impondérables, dont bon nombre sont indépendants de la volonté de Loblaw et qui pourraient faire en sorte que les résultats et les événements réels diffèrent considérablement de ceux qui sont exprimés ou sous-entendus dans les énoncés prospectifs. Ces risques et incertitudes comprennent notamment, mais sans s'y limiter, les facteurs décrits dans le rapport annuel 2023 de Loblaw et dans sa notice annuelle actuelle. Sauf dans la mesure où la loi l'exige, Loblaw ne s'engage aucunement à mettre à jour ces énoncés prospectifs, que ce soit à la lumière de nouvelles informations, d'événements futurs ou autrement. Tous les énoncés prospectifs contenus dans le présent communiqué sont formulés en date de celui-ci et sont visés par les présentes mises en garde.

SOURCE Loblaw Companies Limited