Résolu prolonge l'échéance et réinitialise la facilité de prêt à terme en vertu de la convention de crédit garantie de premier rang

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MONTRÉAL, le 20 avril 2021 /CNW Telbec/ - Produits forestiers Résolu Inc. (NYSE: RFP) (TSX: RFP) a annoncé aujourd'hui qu'elle a modifié sa convention de crédit garantie de premier rang d'un capital de 360 M$ datée du 28 octobre 2019. Le but de la modification a pour objet ce qui suit : rembourser les prêts à terme antérieurs à la modification de 180 M$ en effectuant un prélèvement sur la facilité renouvelable et en utilisant l'encaisse disponible; prolonger la date d'échéance de la facilité renouvelable pour la faire passer de 2025 à 2027; procéder à une réduction de l'écart de crédit de la facilité de prêt à terme pouvant atteindre 10 points de base; et rétablir intégralement la facilité de prêt à terme de 180 M$, avec des échéances allant jusqu'à dix ans assortie d'une période de report du prélèvement allant jusqu'à trois ans. Toutes les autres modalités demeurent essentiellement inchangées.

« Cette modification nous permet de prolonger l'échéance de nos facilités de crédit moyennant des taux très concurrentiels, tout en nous offrant une souplesse considérable en vue de permettre le remboursement de dettes additionnelles dans le futur sans nuire à la liquidité », indique Sylvain A. Girard, premier vice-président et chef des services financiers. « Notre robustesse et notre souplesse financières, qui continuent de s'améliorer, agissent en tant qu'avantages concurrentiels dans l'exécution de nos initiatives de transformation stratégique », ajoute Rémi G. Lalonde, président et chef de la direction.

La convention de crédit modifiée comporte les engagements, déclarations et garanties et cas de défaut usuels pour ce type de convention de crédit. Les obligations de la Société aux termes de la facilité sont garanties par certaines filiales américaines importantes et font l'objet de sûretés de premier rang grevant les actifs de l'usine de Calhoun (Tennessee). La convention de crédit prévoit également une option non engagée d'augmenter la facilité d'une somme additionnelle pouvant atteindre 360 M$, sous réserve de certaines modalités et conditions.

La modification de la convention de crédit a été conclue et montée par American AgCredit. Troutman Sanders a agi à titre de conseiller juridique auprès de Résolu.

Mise en garde concernant l'information prospective

Les énoncés contenus dans le présent communiqué de presse qui ne sont pas des résultats publiés ou d'autres informations historiques de Résolu renferment des « énoncés de nature prospective » au sens de la Private Securities Litigation Reform Act of 1995. Ceux-ci incluent, notamment, les effets de ce financement, les énoncés concernant les répercussions de la pandémie au nouveau coronavirus (ou « COVID 19 »), et de la situation économique qui en résulte, sur nos activités, nos résultats d'exploitation et le cours de nos actions, ainsi que les énoncés portant sur ce qui suit : les mesures et les projets mis en oeuvre pour réduire les coûts et accroître les produits d'exploitation et la rentabilité; les perspectives commerciales et opérationnelles; les obligations au titre des prestations de retraite futures; l'évaluation de la conjoncture du marché; les stratégies et perspectives de croissance et le potentiel de croissance de Résolu et du secteur dans lequel nous exerçons nos activités; les liquidités; les flux de trésorerie futurs, dont ceux découlant des variations des obligations de capitalisation de nos régimes de retraite; les dépenses en immobilisations estimatives; et les stratégies déployées pour atteindre nos objectifs en général. Les énoncés prospectifs se reconnaissent à l'utilisation de verbes comme « devoir » et « pouvoir » au futur et au conditionnel, ainsi que d'autres verbes, mots et expressions comme « prévoir », « estimer », « s'attendre à », « tenter de », « planifier », « estimer », « permet », « continuer », « créer », « planifier », « voir », « chercher à », « améliorer », « changer », « positionner », « construire », « croître », « poursuivre » et d'autres verbes, mots et expressions de sens similaire indiquant des événements futurs éventuels ou une incidence éventuelle sur nos activités ou actionnaires de Produits forestiers Résolu.

Le lecteur est prié de prendre garde de ne pas se fier sans réserve aux énoncés prospectifs, car ils ne sont pas garants de la performance future. Ces énoncés sont fondés sur les hypothèses, les opinions et les attentes actuelles de la direction, qui sont toutes exposées à un certain nombre de risques et d'incertitudes sur le plan commercial en conséquence desquels les résultats réels pourraient différer de façon importante. Les risques et incertitudes éventuels qui pourraient occasionner un écart considérable entre notre situation financière, nos résultats d'exploitation et notre performance futurs et ceux qui sont exprimés ou sous-entendus dans le présent communiqué de presse comprennent, mais sans s'y limiter, l'incidence de ce qui suit : la pandémie de COVID-19 sur notre entreprise et la situation économique qui en découle; le développement des médias non imprimés, y compris l'évolution des habitudes de consommation, de même que le succès des mesures que nous prenons en réaction à ces développements; la concurrence féroce dans le secteur des produits forestiers; l'incapacité d'offrir des produits certifiés conformes aux normes internationales applicables à l'aménagement forestier et aux chaînes de traçabilité; l'incapacité de mettre en oeuvre nos stratégies visant à augmenter la rentabilité; l'échec possible de l'intégration des entreprises acquises ou l'incapacité à réaliser les avantages attendus des acquisitions, comme notre introduction dans la production de bois aux États-Unis et dans la production et la vente de papier tissu, ou des cessions et autres opérations ou projets stratégiques, y compris la perte de synergies du fait des cessions d'activités; l'incertitude ou l'évolution de la situation politique ou économique aux États-Unis, au Canada ou dans d'autres pays où nos produits sont vendus, y compris les effets des pandémies; la conjoncture économique mondiale; la nature hautement cyclique du secteur des produits forestiers; toute difficulté de nous procurer du bois ou de la fibre de bois à des prix avantageux, voire l'incapacité de nous en procurer; les variations du coût de l'énergie et d'autres matières premières; les risques matériels, financiers et réglementaires liés aux conditions météorologiques et aux changements climatiques mondiaux, régionaux et locaux; les perturbations de nos activités ou l'accroissement du coût de la main-d'oeuvre par suite de conflits de travail; les problèmes de relations de travail ou les difficultés à attirer des candidats ou à maintenir le personnel en poste; les perturbations de notre chaîne d'approvisionnement, de nos activités ou de nos livraisons de produits, y compris causés par des épidémies en santé publique; les perturbations de nos systèmes informatiques, y compris les incidents liés à la cybersécurité et à la confidentialité; les risques liés à l'exécution d'anciennes applications de système et à leur remplacement; la publicité négative, même si elle n'est pas fondée; les fluctuations des devises; l'augmentation du niveau des cotisations obligatoires à nos régimes de retraite, notamment en raison de l'accroissement du déficit de capitalisation; notre capacité de maintenir des ressources en capital suffisantes pour répondre à tous nos besoins en la matière, qui sont considérables; les modalités régissant l'encours de notre dette, qui pourraient restreindre nos activités actuelles et futures; le remplacement du taux interbancaire offert à Londres (ou le « TIOL ») par un autre taux d'intérêt qui pourrait avoir une incidence sur nos emprunts contractés en vertu de certaines facilités de crédit; les pertes qui ne sont pas couvertes par les polices d'assurance; les frais de fermeture supplémentaires et les charges au titre de la perte de valeur des actifs à long terme ou de l'écart de d'acquisition ou au titre de l'amortissement accéléré; la nécessité de comptabiliser des provisions pour moins-value additionnelles à l'égard de nos actifs d'impôts reportés comptabilisés; l'application ou le maintien de droits, d'exigences de dépôt en espèces, de droits de douane, de quotas ou d'autres recours commerciaux ou restrictions commerciales à nos exportations d'un pays vers l'autre; les droits compensateurs et antidumping imposés sur la grande majorité de nos produits de bois d'oeuvre résineux en provenance de nos scieries canadiennes que les États-Unis importent; le manquement aux lois et règlements en général; les obligations additionnelles liées à l'environnement ou à la santé et la sécurité; toute violation des lois commerciales, des contrôles à l'exportation ou d'autres lois régissant nos ventes et nos activités internationales; l'issue défavorable des poursuites judiciaires, revendications et demandes gouvernementales, enquêtes et autres litiges auxquels nous sommes partie; les mesures prises par les porteurs d'un pourcentage important de nos actions ordinaires; et les risques et incertitudes potentiels décrits à la partie I, rubrique 1 A, « Facteurs de risque », du rapport annuel sur formulaire 10-K de Résolu pour l'exercice clos le 31 décembre 2020, déposé auprès de la Securities Exchange Commission (ou « SEC ») des États-Unis le 1er mars 2021, qui se sont amplifiés en raison de la pandémie de COVID-19, y compris les mesures gouvernementales connexes et les conséquences économiques de ces mesures, la désorganisation des marchés et le changement dans les habitudes des consommateurs.

Tous les énoncés prospectifs qui figurent dans le présent communiqué de presse sont présentés expressément sous réserve de la mise en garde concernant l'information prospective contenue dans la présente partie et dans les autres documents que nous déposons auprès de la SEC et des autorités canadiennes en valeurs mobilières. Nous ne nous engageons aucunement à mettre à jour ou à réviser les énoncés prospectifs, que ce soit à la lumière de nouveaux renseignements ou d'événements futurs ou autrement, sauf comme l'exige la loi.

Produits forestiers Résolu en bref

Produits forestiers Résolu est un chef de file mondial de l'industrie des produits forestiers offrant une grande variété de produits, notamment de la pâte commerciale, du papier tissu, des produits du bois et des papiers, qu'elle commercialise dans plus de 50 pays. La Société possède ou exploite quelque 40 installations ainsi que des actifs de production d'électricité aux États-Unis et au Canada. La totalité des terrains forestiers sous la gestion de Résolu ont été certifiés conformes, par des experts indépendants, à des normes d'aménagement forestier durable reconnues mondialement. Les actions de Produits forestiers Résolu se négocient sous le symbole RFP à la Bourse de New York et à la Bourse de Toronto.

Résolu a reçu des prix de reconnaissance, à l'échelle régionale, nord-américaine et mondiale, pour son leadership en matière de responsabilité sociale et de développement durable ainsi que pour ses pratiques commerciales. Vous trouverez un complément d'information sur www.pfresolu.com.

SOURCE Produits forestiers Résolu Inc.